導(dǎo)讀： 9月8日，中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)協(xié)會(huì)發(fā)布了2015年保險(xiǎn)公司經(jīng)營(yíng)評(píng)估結(jié)果，這是對(duì)保險(xiǎn)公司經(jīng)營(yíng)效果的首次綜合評(píng)估。

據(jù)了解，中國(guó)保險(xiǎn)協(xié)會(huì)主要從速度規(guī)模、效益質(zhì)量和社會(huì)貢獻(xiàn)三個(gè)方面對(duì)各保險(xiǎn)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況進(jìn)行評(píng)估，其中速度規(guī)模、效益質(zhì)量和社會(huì)貢獻(xiàn)的權(quán)重分別為30%、50%和20%。

根據(jù)最終得分，保險(xiǎn)公司被劃分為ABCDA類是指經(jīng)營(yíng)狀況良好的公司；B類別是經(jīng)營(yíng)正常的公司；C類是經(jīng)營(yíng)有一定問(wèn)題的公司；D類別是經(jīng)營(yíng)問(wèn)題嚴(yán)重的公司。

中國(guó)保協(xié)此次披露了69家公司壽險(xiǎn)據(jù)統(tǒng)計(jì)，共有12家公司獲得A級(jí)評(píng)級(jí)，國(guó)壽、太保壽、平安壽等老牌保險(xiǎn)企業(yè)名列前茅。民生人壽、合眾人壽等一些低調(diào)的傳統(tǒng)大中型保險(xiǎn)企業(yè)也在其中。

此外，共有47家保險(xiǎn)公司獲得B級(jí)評(píng)級(jí)，包括上市保險(xiǎn)公司新華保險(xiǎn)，雖然2015年公司凈利潤(rùn)達(dá)到86億元，同比增長(zhǎng)34%，但這一趨勢(shì)迅速逆轉(zhuǎn)。今年上半年，公司保費(fèi)和凈利潤(rùn)雙重下降。面對(duì)這樣的變化，新華社保險(xiǎn)該公司目前正在進(jìn)行結(jié)構(gòu)調(diào)整，包括產(chǎn)品和渠道。

被評(píng)為C類的10家保險(xiǎn)企業(yè)，包括吉祥人壽和君康人壽，其中5家是資產(chǎn)保險(xiǎn)企業(yè)和外資保險(xiǎn)企業(yè)。這些保險(xiǎn)企業(yè)經(jīng)營(yíng)存在一定問(wèn)題的原因與凈利潤(rùn)下降、持續(xù)盈利能力差、人事動(dòng)蕩、資產(chǎn)質(zhì)量差等有關(guān)。據(jù)了解，沒(méi)有壽險(xiǎn)公司獲得D級(jí)。

12家保險(xiǎn)被評(píng)為A類

數(shù)據(jù)顯示，共有12家保險(xiǎn)公司經(jīng)營(yíng)狀況良好，民生人壽、合眾人壽等公眾不熟悉的保險(xiǎn)公司也名列前茅。

公開(kāi)資料顯示，民生人壽成立于2003年，注冊(cè)資本60億元，萬(wàn)向控股持有公司37%的股份，在股東中排名第一。民生人壽表示，這主要是因?yàn)楣驹?015年繼續(xù)追求價(jià)值增長(zhǎng)，有效控制風(fēng)險(xiǎn)。

事實(shí)上，民生人壽在2015年的表現(xiàn)非常好。年度報(bào)告數(shù)據(jù)顯示，該公司去年凈利潤(rùn)達(dá)到11億元，同比增長(zhǎng)近4倍。民生人壽表示，凈利潤(rùn)的上升一方面來(lái)自于投資收入的上升；另一方面，由于保費(fèi)收入增長(zhǎng)。數(shù)據(jù)顯示，2015年公司投資收入達(dá)到50億元，同比增長(zhǎng)一倍以上。

合眾人壽去年凈利潤(rùn)7.63億元，同比增長(zhǎng)1.29倍。合眾人壽表示，公司目前的優(yōu)勢(shì)主要體現(xiàn)在產(chǎn)品鏈完整、產(chǎn)品性價(jià)比高、養(yǎng)老險(xiǎn)據(jù)了解，合眾人壽投資建立了合眾優(yōu)年養(yǎng)老社區(qū)，下一階段公司將繼續(xù)發(fā)展上述優(yōu)勢(shì)。

此外，友邦保險(xiǎn)、華泰人壽、匯豐人壽也被評(píng)為A級(jí)。數(shù)據(jù)顯示，2015年三家公司凈利潤(rùn)分別為31億元和31億元.2億元、1.8億元，同比分別增長(zhǎng)98%、321%和74%。

值得注意的是，大多數(shù)獲得A級(jí)的保險(xiǎn)公司都是長(zhǎng)期的壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)不是短期的萬(wàn)能險(xiǎn)業(yè)務(wù)作為保費(fèi)的主要增長(zhǎng)點(diǎn)，相對(duì)降低了保險(xiǎn)公司的資本風(fēng)險(xiǎn)，提高了效率和質(zhì)量。

中融人壽在B類行業(yè)不了解

正是由于效率和質(zhì)量的原因，一些高現(xiàn)價(jià)金融產(chǎn)品迅速擴(kuò)張的保險(xiǎn)公司雖然表現(xiàn)良好，但仍只獲得了B級(jí)評(píng)級(jí)，包括富德生命人壽、中國(guó)人壽、前海人壽等保險(xiǎn)公司。

人身保險(xiǎn)產(chǎn)品新規(guī)實(shí)施后，以高現(xiàn)價(jià)理財(cái)產(chǎn)品占領(lǐng)市場(chǎng)的負(fù)債驅(qū)動(dòng)型保險(xiǎn)企業(yè)也開(kāi)始積極或被動(dòng)地調(diào)整規(guī)模保費(fèi)收入結(jié)構(gòu)。例如，富德生命人壽去年保護(hù)投資新增繳費(fèi)占52%，今年7月降至36%。

在B級(jí)47家保險(xiǎn)公司中，中融人壽也包括在內(nèi)，業(yè)內(nèi)人士稱之為無(wú)法理解。據(jù)了解，截至2015年底，中融人壽的償付能力已降至64.72%，遠(yuǎn)低于監(jiān)管要求的最低100%。

2015年，中融人壽仍在二級(jí)市場(chǎng)瘋狂投資，曾持有21家上市公司股份，浮虧嚴(yán)重。

自2016年以來(lái)，中融人壽的經(jīng)營(yíng)危機(jī)不斷出現(xiàn)，新業(yè)務(wù)停止，股票投資受到限制。目前，它仍面臨著大股東變動(dòng)的風(fēng)暴。據(jù)傳，中天城投將購(gòu)買清華控股轉(zhuǎn)讓的中融人壽20%的股權(quán)，成為最大股東。從這個(gè)角度來(lái)看，中融人壽明年能否繼續(xù)保持B級(jí)評(píng)級(jí)值得懷疑。

10家保險(xiǎn)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況有問(wèn)題

保險(xiǎn)公司評(píng)級(jí)高的原因大多是一致的，但評(píng)級(jí)低的原因是不同的。共有10家保險(xiǎn)公司被評(píng)為C級(jí)，表明企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況存在一些問(wèn)題。

評(píng)級(jí)低的原因有很多，最常見(jiàn)的是利潤(rùn)持續(xù)不佳。比如天安人壽成立于2000年，連續(xù)14年虧損，直到2015年凈利潤(rùn)才達(dá)到0.3億元。

自2005年成立以來(lái)，銀行保險(xiǎn)公司中銀三星人壽一直未能扭虧為盈。數(shù)據(jù)顯示，去年中銀三星人壽虧損1.4億元，同比增長(zhǎng)133%。

此外，中韓人壽、德華安顧、復(fù)星保德信等成立不到5年的合資保險(xiǎn)企業(yè)也因盈利能力未能改善而被評(píng)為C級(jí)。數(shù)據(jù)顯示，2015年三家保險(xiǎn)公司分別虧損0.9億元和1.1億元和1.13億元。

除經(jīng)營(yíng)條件差外，財(cái)務(wù)管理擴(kuò)張過(guò)快，規(guī)模保費(fèi)結(jié)構(gòu)不合理，公司評(píng)級(jí)較低。數(shù)據(jù)顯示，珠江人壽、復(fù)星保德信、君康人壽、吉祥人壽四大保險(xiǎn)公司2015年保護(hù)投資新交費(fèi)占規(guī)模保費(fèi)的60%以上。珠江人壽表示，2015年公司增速過(guò)快，得分不高。據(jù)了解，2015年珠江人壽保護(hù)投資新增交費(fèi)達(dá)到210億元，占99%。

據(jù)了解，新光海航人壽也被評(píng)為C級(jí)，主要是由于股東資金延遲，償付能力持續(xù)不足。

想了解更多新聞資訊或有保險(xiǎn)規(guī)劃需求的朋友，點(diǎn)擊下方圖片，免費(fèi)報(bào)名咨詢，會(huì)有專業(yè)理財(cái)師為您耐心講解，協(xié)助規(guī)范投保并提供周全的后續(xù)理賠服務(wù)。